วันนี้ (28 พ.ค.69) บริษัท เอ็มทีเอส โกลด์แม่ทองสุก จำกัด (MTS Gold) ราคาทองคำตลาดโลกปิดลบในวันพุธ (27 พ.ค.) โดยถูกกดดันจากความกังวลว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) อาจปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อสกัดเงินเฟ้อ ขณะที่ความขัดแย้งระหว่างอิหร่านกับสหรัฐฯ ยังไม่มีสัญญาณว่าจะยุติลง
ราคาทองคำตลาดโลก ปิดปรับตัวลดลง -50 เหรียญ หรือ -1.11% มาอยู่ที่ระดับ 4,456.0 เหรียญ ขณะที่ราคาปัจจุบันอยู่ที่บริเวณ 4,445.0 เหรียญ
ราคา Silver ปิดปรับตัวลดลง -2.49 เหรียญ หรือ -3.23% มาอยู่ที่ระดับ 74.64 เหรียญ ขณะที่ราคาปัจจุบันอยู่ที่บริเวณ 74.25 เหรียญ
กองทุนทองคำ SPDR วันก่อนหน้าไม่เปลี่ยนแปลง ปัจจุบันถือครองที่ 1,034.85 ตัน ภาพรวมเดือนพฤษภาคมขายออก 4.33 ตัน | ขณะที่ปีนี้ ตั้งแต่ 1 ม.ค. – ปัจจุบัน ขายสุทธิ 37.13 ตัน
ราคาทองคำร่วงแตะจุดต่ำสุดใหม่ในรอบ 9 สัปดาห์ที่ 4,401 เหรียญ ก่อนฟื้นกลับมาบริเวณ 4,450 เหรียญ หลังตลาดยังกังวลการเจรจาสันติภาพสหรัฐฯ–อิหร่านที่ยังไม่ชัดเจน แรงกดดันหลักยังมาจากความเสี่ยงเงินเฟ้อและดอกเบี้ยสูงยืดเยื้อ ขณะที่อิหร่านยังยืนกรานควบคุมช่องแคบฮอร์มุซและโครงการนิวเคลียร์ ทำให้ความไม่แน่นอนยังคงกดดันทองคำในระยะสั้น
UBS ปรับลดคาดการณ์ราคาทองคำสิ้นปี 2026 จาก 5,900 เหรียญ เหลือ 5,500 เหรียญ โดยระบุว่า Bond Yield สหรัฐฯ ที่ยังอยู่ในระดับสูงและดอลลาร์แข็งค่า ทำให้ทองคำถูกกดดันจากต้นทุนค่าเสียโอกาส อย่างไรก็ตาม UBS ยังไม่มองว่าตลาดกระทิงทองคำเชิงโครงสร้างจบลง โดยคาดว่าราคาทองยังมีโอกาสปิดปีสูงกว่าระดับปัจจุบันราว 1,000 เหรียญ และมองว่าปี 2027 อาจกลับมาหนุนทองคำมากขึ้น หากนโยบายการเงินผ่อนคลายลงและดอลลาร์อ่อนค่า
Bank of America ยังมองว่า Silver มีโอกาสฟื้นขึ้นแตะ 100 เหรียญในไตรมาส 4 ปีนี้ หากได้แรงหนุนจากการปรับขึ้นของทองคำ แต่เตือนว่าการปรับขึ้นอาจไม่ยั่งยืน เพราะความต้องการภาคอุตสาหกรรมเริ่มชะลอตัว
นักวิเคราะห์ Michael Widmer ระบุว่า ราคา Silver ที่สูงทำให้ผู้ผลิต โดยเฉพาะกลุ่ม Solar PV พยายามลดการใช้ Silver หรือหาวัสดุทดแทน ส่งผลให้ภาวะขาดดุลอุปทานอาจลดลงถึง 90% ในปีนี้ และหากมีแรงขายจากนักลงทุนเพียงเล็กน้อย ตลาดอาจพลิกกลับเป็นภาวะเกินดุลได้
ด้านสถานการณ์ตะวันออกกลาง กองทัพสหรัฐฯ ได้เปิดปฏิบัติการโจมตีอิหร่านเพิ่มเติม เพียงไม่กี่ชั่วโมงหลังประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ผู้นำสหรัฐฯ ระบุว่า เขายังไม่พอใจกับข้อตกลงสันติภาพในปัจจุบัน สื่อท้องถิ่นอิหร่านรายงานว่า ได้ยินเสียงระเบิด 3 ครั้งใกล้เมืองบันดาร์อับบาสของอิหร่าน โดยรอยเตอร์ระบุว่าเป็นผลจากการโจมตีครั้งใหม่ของกองทัพสหรัฐฯ ต่อเป้าหมายในอิหร่าน
ทำเนียบขาวออกแถลงการณ์ระบุว่า รายงานของสื่ออิหร่านเกี่ยวกับร่าง MoU ระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านนั้น ไม่เป็นความจริงแต่อย่างใด และบันทึกความเข้าใจที่อิหร่านเผยแพร่ก็เป็นเรื่องแต่งขึ้นทั้งหมด พร้อมย้ำว่าไม่ควรมีใครเชื่อสิ่งที่สื่อรัฐบาลอิหร่านเผยแพร่
ทรัมป์ระบุว่า อิหร่านจะไม่ได้รับการผ่อนปรนมาตรการคว่ำบาตร เพื่อแลกกับการยอมสละคลังยูเรเนียมเสริมสมรรถนะสูง พร้อมย้ำว่าไม่กังวลแรงกดดันจากการเลือกตั้งกลางเทอม และมองว่าอิหร่านคิดผิดหากหวังรอให้สหรัฐฯ ต้องเร่งทำข้อตกลง ทั้งนี้ สหรัฐฯ ยังพร้อมกลับมาใช้ปฏิบัติการทางทหารอีกครั้ง หากการเจรจาไม่สามารถนำไปสู่ข้อตกลงที่ต้องการได้
วิเคราะห์ราคาทองคำทางเทคนิค ราคาทองคำเข้าสู่แนวโน้มขาลงระยะสั้น (Downtrend) อย่างชัดเจน หลังหลุดระดับสำคัญบริเวณ 4,500 เหรียญ และลงมาทรงตัวบริเวณ 4,400 เหรียญ ซึ่งสะท้อนแรงกดดันที่เพิ่มขึ้นต่อภาพรวมราคา
วิเคราะห์ว่า หากราคายังไม่สามารถกลับขึ้นมายืนเหนือระดับ 4,500 เหรียญ ได้ ภาพรวมการปรับฐานอาจยืดเยื้อมากขึ้น และมีโอกาสใช้เวลานานราว 2 เดือน กลยุทธ์ในช่วงนี้ควรเน้นการบริหารความเสี่ยงเป็นหลัก ลดการใช้ Leverage สูง และรอให้ราคาสร้างฐานหรือมีสัญญาณฟื้นตัวที่ชัดเจนก่อนเพิ่มน้ำหนักการลงทุนในระยะสั้น
ประเมินกรอบระยะสั้นของ ราคาทองคำตลาดโลก (Gold Spot) แนวรับอยู่ที่บริเวณ 4,360 เหรียญ และ 4,320 เหรียญ ขณะที่แนวต้านอยู่ที่ระดับ 4,440 เหรียญ และ 4,480 เหรียญ ส่วน ทองคำในประเทศ (Thai Gold) แนวรับอยู่ที่ระดับ 67,500 บาท และแนวต้านอยู่ที่ระดับ 68,600 บาท
แนะนำซื้อขายในกรอบ “Down Trend” และพิจารณาการลดสถานะการซื้อลง รอให้เกิดสัญญาณกลับตัวตามกรอบแนวรับ เพื่อลดความเสี่ยงจากการที่ราคาอาจปรับตัวลงต่อ พร้อมบริหารความเสี่ยง